Финансовый анализ 一 это изучение финансов бизнеса. Он нужен, чтобы оценить прибыль компании и понять, почему был достигнут или не достигнут результат. Финанализ помогает бизнесу оставаться предсказуемым и не подвергаться неприятным неожиданностям: если вы увидите, что прибыль снизилась, то сможете понять, как исправить ситуацию. Это действует и в обратную сторону: увидели рост прибыли → выяснили причину → по возможности масштабировали.
Содержание:
— Основные выводы про финанализ
Например, у вас сеть кофеен. В целом ваш бизнес прибыльный, но хотелось бы зарабатывать больше. Вы решаете открыть новую точку, но перед этим проводите финансовый анализ, в результате которого выясняете, что прибыль генерируют только некоторые кофейни. Остальные просто приносят убыток. Тогда, чтобы зарабатывать больше, достаточно будет закрыть убыточные кофейни.
Кроме внутренних задач, финансовый анализ закрывает и потребность внешних пользователей. Например, инвесторов или банков. Анализ поможет им принять решение, выгодно и безопасно ли вкладываться в ваш бизнес.
«Секреты управления финансовыми потоками» в удобном формате EPUB.
Автор — Лариса Плотницкая, консультант по управлению финансами, преподаватель программы MBA.
Виды финансового анализа
Анализировать данные можно по-разному, все зависит от вашей цели.
Горизонтальный анализ. Этим способом можно сравнивать один показатель за разные периоды. Например, как изменялась чистая прибыль в течение времени. Также горизонтальный анализ поможет определить, есть ли у бизнеса сезонность. Важно обращать внимание не только на негативную тенденцию, но и положительную. Далее уже можно углубляться, за счет чего произошел рост или снижение.
Горизонтальный финанализ
Вертикальный анализ. При таком анализе сравнивают один показатель с другим, смотрят на их отношение к общей сумме. Например, вертикальный анализ поможет определить доли затрат и понять, на что вы больше всего тратите.
Вертикальный анализ
Эти методы можно объединять. Например, следить за тем, как со временем меняется структура доходов/расходов.
Факторный анализ. Позволяет определить закономерности, при которых произошли изменения. Вертикальный и горизонтальный методы не покажут эти зависимости. Благодаря факторному методу вы можете определить, например, что повлияло на рост расходов на сырье: рост цен, объем закупок, логистика или другие факторы.
Анализ коэффициентов. Помогает оценить финансовое состояние бизнеса через коэффициенты и мультипликаторы. Рассмотрим некоторые в таблице:
Все коэффициенты рассчитывать необязательно. Важно определить, что подходит вашей сфере и опираться на это. Также стоит сравнивать свои показатели с конкурентами и в динамике.
Этапы финансового анализа
1. Определите свою цель. С этого начинается любой анализ, ведь просто провести его «для галочки» нет смысла. Также от цели будет зависеть сам анализ: как его проводить и какие методики использовать.
2. Соберите данные. Определите, какие отчеты и другая информация помогут провести анализ. Источники будут зависеть от ваших целей и специфики бизнес-процессов.
3. Выберите методику анализа. Когда определили цели и задачи, собрали информацию, нужно понять, как использовать и работать с этими данными.
4. Сделайте выводы. Мало рассчитать показатели и посмотреть динамику. Важнее проанализировать данные и сделать выводы. Если у нас рентабельность равна икс, это хорошо или плохо? А если снижается валовая выручка, на что мы можем повлиять?
Вы должны понимать все отчеты и графики, чтобы финансовый анализ принес пользу вашему бизнесу.
5. Разработайте план действий. Теперь ваши выводы должны сложиться в список задач, которые приведут к цели из первого шага. Иначе вы просто потратите время. Здесь и происходит принятие решений на основе данных.
Учебные программы по теме
Источники информации
Мы уже определили, что перед финансовым анализом необходимо собрать данные. Теперь разберемся, откуда их брать. Вся нужная информация может находиться в трех основных отчетах управленческого учета: балансе, ПиУ и ДДС.
Баланс
Покажет, сколько денег вложено в бизнес, откуда они взялись и на что были потрачены. Что можно узнать из отчета:
-
Рентабельность капитала.
-
Оборачиваемость запасов.
-
Каким имуществом владеет компания.
-
Платежеспособность компании.
-
Сколько средств заморожено в дебиторке или в товарах/материалах.
Движение денежных средств (ДДС)
Покажет денежные потоки бизнеса и то, как они распределялись.
Денежный поток
Что можно узнать из отчета:
-
Сколько денег на счетах.
-
Структуру расходов.
-
Свободный денежный поток.
Отчет о прибылях и убытках (ПиУ)
Показывает эффективность компании за определенный период. Что можно узнать из отчета:
-
Какие направления или подразделения более прибыльные.
-
Результат работы компании в деньгах.
-
Рентабельность бизнеса.
Отчет о прибылях и убытках
Основные выводы про финанализ
-
Финансовый анализ поможет найти новые точки роста вашему бизнесу, снизить издержки и увеличить прибыль. Главное 一 верно интерпретировать все результаты анализа.
-
Данные для анализа можно брать из баланса, ДДС и ПиУ. Выбор источника зависит от конечной цели.
-
Для оценки результатов используют разные методы: вертикальный, горизонтальный, факторный и коэффициентный. Их можно использовать в совокупности, чтобы точно не ошибиться с решением.
-
Чем раньше вы начнете следить за финансами бизнеса, тем быстрее сможете принимать верные решения. В этом деле важна практика, а не только теория.